Robust Trading Strategies

Robust Methods é um gerente de dinheiro experiente, e pioneiro de Robust Portfolio Management. A missão da empresa é gerar resultados sólidos de investimento para uma sofisticada base de investidores globais. Possuindo o estado da arte de conhecimentos quantitativos, sempre enfatizando a pesquisa e medido tomada de decisão, Robusta Métodos extrai de profundo conhecimento do mercado e métodos computacionais teóricos para projetar e produzir estratégias de negociação superior. A oferta emblemática da empresa encontra seus pilares em um produto de investimento multi-ativos que combina o melhor da raça de estratégias de investimento comprovadas. Nosso foco implacável em descobrir oportunidades de mercado, juntamente com uma proposta de valor atraente que trazemos para nossos clientes, manteve Robust métodos em uma posição de liderança líder desde a sua criação. Robust Methods LLC é registrado com Commodities Futures Trading Commission. Welcome ao site da Trading Strategies Ltd. A empresa Trading Strategies Ltd. foi criada em 2015 com sede em Londres. Nossa empresa está envolvida no licenciamento de know-how no campo dos mercados financeiros. Nosso objetivo é criar estratégias de negociação e indicadores de alta qualidade e robustos para instrumentos financeiros como Forex, commodities e ações. Nossas estratégias e indicadores são projetados principalmente para provedores de contas gerenciadas, sinais de negociação e outros. Nossa empresa vem trabalhando no desenvolvimento e teste de estratégias de negociação e indicadores, para que possamos oferecer estratégias comerciais robustas e indicadores rentáveis ​​para nossos clientes. Se você é um provedor de contas gerenciadas ou sinais de negociação, ou um investidor individual e você está interessado em licenciar nossos indicadores, ou se você tiver quaisquer outras perguntas, não hesite em contactar-nos em nosso e-mail infortradingstrategiesltd Atualmente, nossa empresa criou Seu próprio indicador que gera sinais comerciais de alta qualidade, com base nos quais nossos clientes podem criar suas próprias estratégias de negociação. Entre em contato Todos os direitos reservados - Trading Strategies Ltd. - Kemp House, 160 City Road, Londres, EC1V 2NX, REINO UNIDO Aviso de risco elevado: Negociar divisas e / ou contratos para diferenças de margem acarreta um alto nível de risco e Pode não ser adequado para todos os investidores. A possibilidade existe que você poderia sustentar uma perda em excesso de seus fundos depositados e, portanto, você não deve especular com capital que você não pode perder. Antes de decidir negociar você deve considerar cuidadosamente seus objetivos, situação financeira, necessidades e nível de experiência. Você deve estar ciente de todos os riscos associados à negociação em margem. As informações fornecidas são apenas recomendações gerais que não levam em conta seus objetivos, situação financeira ou necessidades. Não deve ser interpretado como um conselho pessoal. Você é recomendado procurar o conselho de um conselheiro financeiro separado. Técnicas do mercado múltiplo para estratégias de troca robustas Uma das preocupações as mais grandes entre comerciantes sistemáticos é estratégias de comércio do excesso de ajuste. Uma estratégia de ajuste excessivo parece ótima em back-testing, mas falha em testes diretos ou em negociação em tempo real. Há muitos fatores que afetam se ou não uma estratégia é over-fit, mas um fator grande é robustez. Neste contexto, a robustez refere-se à sensibilidade de uma estratégia às variações nos dados em que se baseia. Uma estratégia mais robusta é menos sensível a variações nos dados de preços. Em outras palavras, uma estratégia robusta terá um bom desempenho para uma variedade mais ampla de preços de mercado do que uma estratégia menos robusta. Sem dúvida, uma estratégia de negociação que funciona bem em uma variedade de diferentes mercados é mais robusto do que aquele que funciona em apenas um desses mercados. No entanto, a construção de estratégias que trabalham em uma variedade de mercados é apenas uma maneira de conseguir robustez usando uma abordagem multi-mercado para a concepção da estratégia. Este artigo discute algumas das técnicas multi-mercado diferentes que podem ser usadas para construir estratégias de negociação mais robustas. Insensibilidade aos preços O elemento-chave da robustez da estratégia em que quero me concentrar é a insensibilidade aos preços. Insensibilidade significa que a estratégia pode ser rentável para uma grande variedade de preços. O grau de variação nos preços pode variar de pequenas diferenças, como o alto ou baixo sendo diferente por alguns carrapatos, a grandes diferenças, como mercados completamente diferentes. Para pequenas variações, deve ser claro que uma estratégia não deve ser tão dependente de um preço específico ou padrão de preços que mesmo uma variação poucos carrapatos no padrão fará com que a estratégia de falhar. No entanto, isto pode acontecer na prática se uma estratégia for concebida para um mercado específico utilizando técnicas como padrões de preços em que as condições de entrada ou de saída dependem de determinados preços ou da relação entre preços específicos. Uma vez que o futuro nunca reproduz exatamente o passado, é importante não confiar em padrões que estão tão ligados ao passado que não são susceptíveis de serem repetidos. De fato, na maioria dos casos, tais quotpatternsquot são provavelmente apenas o ruído aleatório do mercado. Neste extremo do espectro de robustez, então, um objetivo valioso seria tornar as estratégias menos sensíveis ao ruído aleatório do mercado. No outro extremo do espectro, podemos ter mercados inteiramente diferentes. Uma estratégia que efetivamente negocia uma grande carteira de futuros, ações e forex representa o ápice da insensibilidade aos preços. É altamente improvável que tal estratégia seja excessiva. Além disso, uma estratégia que testa bem em uma ampla variedade de mercados é mais provável que funcionem bem no futuro, quando as condições mudam porque já demonstrou a capacidade de executar bem em diferentes condições. Técnicas para Diferentes Graus de Robustez Nesta seção, discutirei três técnicas diferentes para construir robustez em uma estratégia de negociação, cada uma focada em um grau diferente de robustez. Para ilustrar as idéias, Ill usam exemplos gerados pelo Adaptrade Builder. Uma ferramenta de descoberta de estratégia e geração de código que constrói estratégias de negociação em EasyLanguage para TradeStation e MultiCharts. A primeira técnica, que é também a mais comumente encontrada, é construir uma estratégia em vários mercados, onde cada mercado é diferente. Alguns comerciantes só negociam estratégias de mercado múltiplas com base na crença de que as estratégias de mercado único são muito propensas a ser excesso de ajuste. Outros comerciantes preferem se concentrar em um único mercado. Independentemente de sua preferência, um trade-off entre robustez e desempenho deve ser esperado ao construir estratégias. Seria pedir demais para esperar uma estratégia concebida para o comércio de múltiplos mercados para funcionar tão bem em qualquer mercado como uma estratégia projetada especificamente para esse mercado. Por outro lado, o risco de ajustamento excessivo será geralmente mais elevado para uma estratégia de mercado único. Um meio termo é possível, no entanto. Embora não haja nada de errado em tentar desenvolver uma estratégia que negoceie confiável uma cesta de mercados em grande parte independentes - digamos, petróleo bruto, ouro, trigo, índices de ações, forex, etc - outra abordagem é agrupar mercados relacionados e construir apenas Mercados de cada grupo. Vou focar aqui a última abordagem. No exemplo abaixo, eu construí uma estratégia sobre três futuros de índice de ações: E-mini SampP MidCap 400 (EMD), mini Russell 2000 (TF) e E-mini SampP 500 (ES). Usando cinco anos de barras diárias e assumindo 25 por contrato por custos de negociação (deslizamento, comissões, etc.), eu construí uma estratégia maximizando o lucro líquido, minimizando o drawdown, onde o lucro líquido foi ponderado duas vezes mais do que a retirada. Reservamos os últimos 25 dos dados para testes fora da amostra. O dimensionamento da posição foi definido para usar um contrato por comércio. Os resultados são mostrados abaixo na Fig. 1. Figura 1. Curvas de equidade para uma estratégia de negociação construída sobre barras diárias dos mercados de futuros de ES, EMD e TF. A curva mais espessa na parte superior representa a curva patrimonial combinada (carteira), enquanto as três curvas abaixo representam as respectivas curvas patrimoniais para cada mercado. Sua aparente das curvas de patrimônio para cada mercado que a estratégia negocia de forma muito semelhante em cada mercado. Embora os três mercados estejam relacionados e provavelmente tenham um alto grau de correlação, os preços reais são diferentes em cada série de preços. Podemos concluir que a estratégia é, portanto, insensível à variação de preços entre os mercados - funciona praticamente o mesmo em cada mercado, embora os detalhes dos preços sejam diferentes para cada mercado. Isso ajuda a alcançar a meta de tornar a estratégia insensível ao ruído aleatório do mercado, uma vez que, presumivelmente, elementos aleatórios serão diferentes de mercado para mercado, mesmo em mercados relacionados. Além disso, é razoável concluir que a lógica da estratégia está entrando em elementos que os três mercados têm em comum. Uma vez que todos os três mercados são futuros de índices de ações, esses elementos estão presumivelmente relacionados com a forma como os futuros de índices de ações negociam neste período. Estratégias Intraday de Mercado Único Outra técnica para tornar as estratégias mais robustas é aquela que pode ser aplicada a uma estratégia de mercado único sobre dados intraday. Vamos dizer que você quer desenvolver uma estratégia de negociação de 5 minutos bares do E-mini SampP 500 futuros (ES). Se você quiser se concentrar no ES, mas você está preocupado com inadvertidamente montagem padrões espúrios em que o tamanho da barra, você pode tentar montá-lo simultaneamente a outros, tamanhos de barra semelhantes. Esta abordagem é baseada na idéia de que uma estratégia que negocia, digamos, barras de 5 minutos também deve sustentar, por exemplo, 7 bares minutos. Qualquer estratégia que não troque de forma semelhante em ambos os tamanhos de barra seria presumida ser excessivamente ajustada a uma série de preços e, portanto, excluída. Na Fig. 2, são mostrados os resultados da construção de uma estratégia sobre barras de 5, 7 e 9 minutos do ES (sessão diurna). Um ano de dados intraday foi usado, e 25 por contrato para os custos de negociação foi assumido. As outras configurações eram as mesmas do exemplo anterior, exceto que 33 dos dados foram reservados para testes fora da amostra. Figura 2. Curvas de equivalência patrimonial para uma estratégia de negociação construída com barras de 5, 7 e 9 minutos do mercado de futuros da ES. Conforme mostrado pelas três curvas de equidade inferiores na Fig. 2, a estratégia negociada de forma semelhante sobre todos os três tamanhos de barra, sugerindo que a estratégia não foi excesso de ajuste para um tamanho de barra. Como no exemplo anterior, podemos concluir que a lógica de estratégia não se ajusta aos elementos aleatórios (ou seja, ruído) associados a qualquer tamanho de barra. Isso deve nos dar mais confiança de que a estratégia não é excessiva para o mercado ES. Diretamente Incluindo Ruído Se o objetivo é certificar-se de que a estratégia sendo desenvolvida é insensível ao ruído do mercado, a abordagem mais direta é incluir o ruído no processo de construção. Existem várias maneiras de fazer isso. Em um artigo do meu outro boletim, The Breakout Bulletin. Eu expliquei como criar dados de preço sintéticos por randomizing certos elementos de uma série de preços existente. Nesse artigo, eu aleatorizei a ordem das mudanças de preço, que preserva as mudanças de preços em si, mas perde qualquer dependência serial nos dados. Há pelo menos duas abordagens alternativas que preservariam as correlações seriais ao criar uma versão aleatoriamente modificada da série original: Alterar aleatoriamente uma dada porcentagem de barras e, para cada barra a ser alterada, selecionar aleatoriamente um preço (aberto, alto, Baixo ou próximo) para modificar. Finalmente, mude o preço por uma quantia aleatória. Por exemplo, suponha que modifiquemos barras com uma probabilidade de 20. Se uma barra for selecionada para ser modificada, poderemos selecionar aleatoriamente o preço alto a ser alterado. Finalmente, mudaríamos o valor alto em uma quantidade escolhida aleatoriamente entre, digamos, 0 e 10 do intervalo verdadeiro médio nas últimas 50 barras. Aplique o método de série de preços sintéticos descrito no artigo mencionado acima, mas use uma técnica quotchunkingquot para ajudar a preservar as correlações em série. A técnica de fragmentação agrupa as mudanças de preço para um número pré-selecionado de barras e aleatoriza a ordem dos pedaços. Por exemplo, suponha que o tamanho do pedaço é de 20 barras. Cada série de 20 barras é considerada um pedaço, e a ordem dos pedaços é então randomizada. Os pedaços aleatórios de mudanças de preços são então reconstituídos em uma série de preços, como explicado no artigo. O tamanho do pedaço pode ser escolhido com base em uma análise da dependência serial, se houver, nos preços originais. Independentemente do método escolhido, a série resultante seria adicionada ao portfólio, tal como nos exemplos anteriores. Uma vez que o objetivo é garantir que a estratégia resultante é insensível aos elementos aleatórios introduzidos nos dados, pelo menos várias dessas séries de preços sintéticos devem ser adicionadas ao portfólio, além dos preços originais. As estratégias seriam então construídas sobre todas as séries, originais e sintéticas, como um portfólio. Conseguir insensibilidade à variação de preços é uma maneira de construir robustez em uma estratégia de negociação. O grau de variação de preços pode variar de flutuações aleatórias (ou seja, ruído) a preços de um mercado completamente diferente. Para desenvolver uma estratégia que seja insensível ao grau desejado de variação de preços, a estratégia pode ser construída e testada em um portfólio de mercados que consiste na série de preços originais ou objetivos, juntamente com outras séries de preços que introduzem o grau desejado de variação. As três técnicas discutidas neste artigo diferiram em como a variação do preço foi criada. A primeira técnica utilizou mercados diferentes mas relacionados. A segunda técnica utilizou diferentes tamanhos de barras do mesmo mercado. A última técnica proposta usando dados de preço sintéticos gerados a partir da série original, modificando aleatoriamente elementos da série original. Independentemente da abordagem utilizada, a idéia básica de construir estratégias de negociação para ser menos sensível aos dados usados ​​para projetá-los e testá-los deve ajudá-lo a criar estratégias de negociação mais robustas. E uma estratégia de negociação robusta é menos provável de ser over-fit para o mercado e, portanto, mais propensos a manter-se bem em tempo real de negociação. Este artigo foi publicado na edição de agosto de 2012 do boletim informativo Adaptrade Software. RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS OU SIMULADOS TÊM CERTAS LIMITAÇÕES INERENTES. DESCONHECIDO UM REGISTO DE DESEMPENHO REAL, OS RESULTADOS SIMULADOS NÃO REPRESENTAM A NEGOCIAÇÃO REAL. TAMBÉM, SENDO QUE OS COMÉRCIOS NÃO FORAM REALMENTE EXECUTADOS, OS RESULTADOS PODERÃO TER OU NÃO COMPENSADO PARA O IMPACTO, SE HOUVER, DE CERTOS FATORES DE MERCADO, COMO A FALTA DE LIQUIDEZ. OS PROGRAMAS DE NEGOCIAÇÃO SIMULADOS EM GERAL SÃO TAMBÉM SUJEITOS AO FATO QUE SÃO PROJETADOS COM O BENEFÍCIO DE HINDSIGHT. NENHUMA REPRESENTAÇÃO ESTÁ SENDO SENDO QUE QUALQUER CONTA PODERÁ OU É POSSÍVEL CONSEGUIR LUCROS OU PERDAS SEMELHANTES AOS MOSTRADOS. Se você gostaria de ser informado sobre novidades, novidades e ofertas especiais da Adaptrade Software, por favor junte-se à nossa lista de e-mails. Obrigado.